作者: 雨の中で眠る
この記事では主に11月以降のマーケットについての私の考えをお伝えしたいと思います。
これはスレッドです⬇️
1/イーサリアム
イーサリアムから始めましょう。最近、「イーサリアムに対して弱気である」というのが市場のコンセンサスになっているようです。イーサリアムがソラナよりも優れていることを証明する理由はないようです。ソラナはあらゆる指標でイーサリアムを上回っており、一部の積極的な市場参加者はソラナがイーサリアムをひっくり返すチャンスがあると信じ始めています。しかし、私はイーサリアムにはまだチャンスがあると考えています。その主な利点はETFとRWAの2点です。
友人はETFの流入をコンドームをかぶった流動性に例えました。彼らはビットコインを購入しているものの、その資金は仮想通貨市場には流れていません。イーサリアムにはETFもあります。このサイクルでビットコインが10万に達すると考えれば、イーサリアムには確実に波及的な資金流入が起こるでしょう。それについては疑いの余地がありません。 SOL ETFが通過すると、イーサリアムにはこの利点がなくなります。
私の以前の見解は「イーサリアムはDeFiの物語からRWAの物語に変わるだろう」というものでしたが、中心的な問題は、たとえRWAトラックに十分な資金調達余地があるとしても、それは市場にとってあまり魅力的なトラックではないということです。たとえRWAトラックが拡大したとしても、イーサリアムに大きな市場の注目が集まるわけではない。注目＝お金。
2025 年は大量導入の年になるかもしれないと感じています。そして、AI エージェントが暗号化の大量導入の鍵となります。そして、その大量採用はPlasmaChain上で行われ、イーサリアムはその恩恵を受けることになります（市場の注目）。
次にこの件について２つの側面からお話します。
1. なぜ AI エージェントなのか?
まず最初に明確にしておきたいのは、AI エージェントの将来の発展の可能性は無限であるということです。おそらく 2300 年には、未来の世界は巨大で統合された AI によって支配されているかもしれません (おそらく将来の計算能力は十分でしょう)。しかし、この時代では、AI エージェントは AI テクノロジーのより優れたアプリケーション シナリオとなるでしょう。想像してみてください。さまざまな専門的方向性でデータ トレーニングと推論トレーニングを受けた後、各 AI エージェントは対応する分野の専門家になり、ニーズを満たす特定のシナリオでタスクを実行できるようになります。
第二に、私の意見では、現在の AI サイクル (以前のインターネット サイクルと同様) において、Crypto x AI の主な組み合わせポイントは、コンピューティング能力やデータなどの「AI をトレーニングするために Crypto ができること」です。 AI エージェント ミームの人気により、AI テクノロジーが暗号通貨を強化するためにも使用できることが市場に認識されるでしょう。暗号化業界が以前に立ち上げたウォレット、DeFi、NFTなどのインフラストラクチャは、AIエージェント開発の温床となるでしょう。
では、なぜ暗号インフラストラクチャが AI エージェントの大規模な出現を促進する上でそれほど重要なのでしょうか?
コードインタラクション
暗号通貨のスマート コントラクトは基本的に自動実行であり、AI エージェントはこれらのコードの相互作用を通じて、支払い、定量的取引、市場予測、流動性マイニング、資産発行を簡単に実装できます。従来の世界における AI はどうでしょうか?達成するのは非常に困難です。
想像してみてください、銀行は AI エージェント用に口座をカスタマイズするでしょうか?金融業界はAIエージェント向けのサービスを提供するだろうか？現在これらのことを行うことは非常に困難ですが、分散型暗号世界ではしきい値やKYCは必要ありません。AIエージェントはCoinbase Wallet（またはその他のインフラストラクチャ）を通じて簡単に自分のアカウントを作成し、人間が設定した目標を達成できます。より複雑で多様な行動（特に経済行動）を明らかにします。
たとえば、$LUNAは、タスクを完了したTwitterフォロワーに報酬を与えるためにヒントを使用しています。たとえば、$HIGHERコミュニティによって立ち上げられたAether AI Agentは、寄付とNFTミントを通じてその財務省に15万ドルを蓄積しました。
AI エージェントの構成可能性と監視
これら 2 つの点は主に、ブロックチェーン テクノロジーの構成可能性とオープン性と透明性から恩恵を受けます。ブロックチェーン技術を使用すると、AI エージェントは DeFi Lego のように相互に連携して、より複雑なミッション目標を達成できます。同時に、AI エージェントのさまざまな動作がチェーンに痕跡を残すため、人間は AI の動作をより適切に監視できるようになります。
個人的には、AI エージェントの初期タスクは、ミームコイン取引、DeFi ファーミング、DeFi 裁定取引などのオンチェーン シナリオに焦点を当てるのではないかと考えています。将来的には、AI エージェントは Web2 の世界に拡張され、従来の世界からより広範なタスクを実行できるようになります。
2. なぜベースチェーンなのか?
ここでのロジックは、Base が AI エージェント アプリケーションのメイン シナリオになる可能性があるということを私はより楽観的に考えているということです。私の意見では、Base には先行者利益があります。Coinbase は Based Agent ツールキットを立ち上げました。これにより、ユーザーはウォレットを備えた AI ロボットを数分で作成できるようになります。 Coinbase のプロモーションに加えて、Wayfidner ($PRIME を通じてマイニング可能) や Spectral など、より多くの AI エージェント インフラストラクチャが Base または Ethereum エコシステムにデプロイされています/デプロイされる予定です。
原資産に関しては、私は現在 $LUNA $GOAT $HIGHER の 3 つの主要なトークンを保有しています。
$GOAT は、広く宣伝された最初の AI エージェント ミームであり、文化的に関連性があり、長い間市場から多くの注目を集めてきました。市場全体に問題がなければ、近い将来、価格は再び上昇すると予想します。
$LUNAはBaseのAIエージェント（バーチャルアイドル）で、暗号化されたウォレットを持ち、人間が設定した目的に従ってそのウォレットを使用するのが特徴です。おそらく $GOAT と競合できる唯一のミームだと思います（今のところ）。
Martin によって High コミュニティ ($HIGHER) 用に作成され、Farcaster に展開された Aether は暗号化保管庫を制御しており、寄付と NFT 鋳造を通じて保管庫の資金として 150,000 ドルを調達しました。初のAI億万長者になる可能性はあるでしょうか？最初の 2 つと比較すると、暗号化がネイティブであり、Twitter より制限の少ない Farcaster のようなソーシャル プラットフォームに導入できます。 （情報はバンクレスより）
同時に、今後さらに面白いAIエージェントが出てくるかどうかも注目しています。 AI エージェント トラックには、ミームからインフラストラクチャへの誇大宣伝パスがあるのではないかと思います。
将来的には、AI エージェント トラックにエネルギーの 80% を集中し、より多くの関連コンテンツも提供する予定です。
2/総選挙
実際のところ、ペンシルベニア州で勝った人が世界を制するということについては、多くの人が専門的に分析することができます。私はそれをここでからかうことはしません。選挙結果が出た後は売りの波が起こり、その後も上昇を続ける可能性が高い。
共和党が政権を握ると、$BTC $DOGE $AAVE にとって有利になるでしょう。
民主党が政権をとれば、それは$XRPにとって良いことになるでしょう、そして$XRPにはETFの物語もあります。
しかし、誰が政権を握っても、暗号化に対する規制環境はさらに緩和されると私は考えており、2025 年の暗号化市場については楽観視しています。
3/アルファ
1. Hyperliquid は選挙後に TGE を行う予定です。 Hyperliquid が TGE を発表した場合、$PURR は事前投機の波を経験する可能性が高くなります。私は、Hyperliquid の流動性を集約するモデルについて非常に楽観的であるため、Hyperliquid の公式マスコットである $PURR についても非常に楽観的です。そして、Jupiter や Hyperliquid のようなプロジェクトが、市場の注目を集めるために市場の宣伝のために TGE より前にミームをリリースするという現在の市場運営モデルを完全に理解していることがはっきりとわかります。
2. Avalanche Foundation は LFG から 197 万ドルの AVAX OTC を買い戻した可能性があります。これは Avalanche の長期的な発展にとって間違いなく良いことです。ただし、これらの $AVAX を「買い戻した」後、財団はそれを分割して複数のウォレットに保管することに注意してください (各ウォレットには約 250 万ドル相当の $AVAX が保管されます)。
3. MakerDAO のリブランディングについてはこれまで何度も触れてきたので、ここでは触れません。 MakerDAOがこれを完全に台無しにしてしまったと思います。
11 月 4 日 $SKY - 再ブランド化 ($MKR) のガバナンス投票の開始
4. メイプルは、以前ザンワンで述べたように、コインを交換します。
11 月 13 日 $MPL - SYRUP トークンの発売
