클리어풀은 비단 개인 유저 뿐만이 아닌, 대형기관들도 접근에 용이할 수 있도록 설계한 단일 차용자 대상 무담보 유동성 제공 프로토콜 입니다.
ROB (Clearpool CEO): 저는 Clearpool의 CEO 겸 공동 설립자인 Robert입니다. 저는 가장 최근에 거래자로 일한 글로벌 금융 시장에서 12년을 포함하여 20년 이상의 비즈니스 경험을 가지고 있습니다. 저는 신용 및 단기 금융 시장에 전문성을 갖고 2015년 다른 프로젝트에서 처음으로 블록체인 연구를 시작했을 때부터 암호화폐 분야에 종사해 왔습니다. 2016년에 비트코인 거래를 시작하여 지금까지 암호화폐 거래를 하고 있습니다.
저는 올해 초 Hex Trust의 CEO인 친구이자 전 동료인 Alessio Quaglini와 함께 클리어풀을 설립했습니다.
클리어풀은 기관 차용자가 단일 차용자 유동성 풀을 만들고 DeFi 생태계에서 직접 무담보 유동성을 놓고 경쟁할 수 있는 분산형 자본 시장 생태계입니다. 블록체인의 무담보 유동성을 위한 최초의 분산형 동적 시장입니다.
<클리어풀 투자사 이미지>
Q1. 현재 Aave와 같은 담보 방식의 렌딩 디파이는 저희에게 친숙합니다만, 무담보 방식의 렌딩은 다소 새롭습니다. 기존의 담보형 렌딩과 무담보 렌딩은 어떤 차이가 있고, 어떻게 작동되는지 궁금합니다.
ROB: Aave와 Compound는 DeFi의 선구자이며 이들 프로젝트에서 많은 영감을 얻었습니다. 그러나 이러한 프로토콜에서 과잉 담보 문제는 특히 차용 기관에게 주요 골칫거리였습니다. Aave와 Compund에서는 담보가 거래 상대방의 위험을 대체합니다. 매우 비효율적인 자본 사용과 담보의 변동성으로 인한 청산의 위험 또한 두 번째 문제로 꼽힙니다.
클리어풀은 담보를 제거하고 상대방 위험을 재도입합니다. 이것은 전통 시장에서 흔히 볼 수 있는 무담보 또는 무담보 대출입니다. 클리어풀은 단일 차용자 유동성 풀과 토큰화된 신용의 개념을 도입했습니다. Clearpool의 차용자는 기관이어야 하며 신원 및 KYC 검증 프로세스를 통과해야 하며, 이를 통해 Clearpool 커뮤니티가 거버넌스 투표를 통해 화이트리스트에 등록하도록 제안할 수 있습니다.
화이트리스트에 등록되고 나면 이더리움 스마트 계약인 유동성 풀을 시작할 수 있습니다. 유동성 풀은 계속 운영되며, 차용자가 현재 사용하고 있는 유동성의 양인 가동률에 따라 상승 및 하락하는 다이나믹한 이자율을 갖습니다. 이는 대출 기관(유동성 제공자)이 위험이 증가함에 따라 훨씬 더 높은 이자율로 보상을 받고 따라서 신용 위험을 감수하는 것에 대해 보상을 받는다는 것을 의미합니다.
**거래상대방 위험(Counterparty risk) 이란 거래 상대방의 상환, 결제 의무의 불이행으로 인한 위험을 의미합니다.
Q2. TrueFi와 Maple Finance는 무담보 렌딩 분야의 선두주자이며, 둘 다 수억 달러의 예금을 흡수했습니다. Clearpool은 이들에 대비하여 어떤 경쟁력이 있는 지 궁금합니다.
ROB: Clearpool은 대출자와 대출자 모두에게 이익이 되도록 설계되었습니다. 과잉 담보 문제를 해결하기 위해 거래 상대방에 대한 위험 감지 기능이 도입되었습니다. 또 앞서 언급하신 TrueFi 및 Maple Finance와 같은 플랫폼에는 여러 차용자가 혼합된 풀입니다. 즉, 각각 고유한 위험 프로필을 가진 다양한 차용자가 있는 대규모 유동성 풀입니다. LP로서 이러한 풀에 유동성을 공급하면 이러한 다양한 차용인 모두에 대한 일반/혼합 익스포저를 얻게 되며 사실상 이러한 위험을 관리할 방법이 없으며 이는 LP에게 그다지 좋지 않습니다.
클리어풀은 단일 차용자 유동성 풀의 개념을 도입하기때문에, 이는 LP가 대출하려는 차용자의 유형을 정확히 결정할 수 있습니다. 그들은 다소 위험을 감수하고 그에 따라 보상을 받을 수 있습니다. 그리고 그들은 여전히 Clearpool의 또 다른 새로운 혁신인 Thematic Pools를 통해 다각화를 위해 여러 풀에 유동성을 공급할 수 있는 옵션이 있습니다. 토큰화된 신용의 개념을 도입할 수 있게 해주는 것은 이러한 개념입니다. 풀에 유동성을 공급할 때 받는 cpToken은 공급된 유동성의 양을 나타내며 풀에 대한 이자를 발생시킬 뿐만 아니라 풀 차용자의 위험 프로필도 나타냅니다.
이는 위험 관리 및 헤징 솔루션의 추가 혁신을 가능하게하기 때문에 매우 중요합니다. 이것은 LP에게 좋고 TradFi에서 DeFi로 새로운 대출 기관 프로필을 끌어들여 우리 프로토콜을 대규모로 성장시킬 수 있으며 장기적으로 CPOOL 보유 커뮤니티에도 도움이 됩니다.
클리어풀에게 매우 중요한 한 가지 영역은 규정 준수입니다. Clearpool은 처음부터 이를 염두에 두고 구축되었습니다. Clearpool은 매우 장기적인 비전을 가지고 있으며 이를 성공적으로 달성하는 것은 규제, KYC 및 AML의 중요성을 고려하는 것을 포함하며, 처음부터 모든 것을 올바르게 수행하는 경우에만 가능합니다. 우리는 장기적으로 염두에 두고 준비하고 있습니다!
Q3. Clearpool의 토큰 이코노미를 설명해주시겠어요? CPOOL 토큰의 기능이 무엇인지 궁금합니다.
ROB: CPOOL은 Clearpool 프로토콜을 위한 유틸리티 및 거버넌스 토큰입니다. CPOOL 보유자는 참가자가 인센티브 보상 계획을 통해 추가 CPOOL을 획득할 수 있는 자격을 부여하는 프로세스인 새 차용자의 화이트리스트에 투표할 수 있습니다.
궁극적으로 완전한 분산형 거버넌스 시스템이 도입되어 CPOOL 홀더는 프로토콜에 대한 향후 변경 및 업그레이드를 제안하거나 투표 및 구현할 수 있습니다.
CPOOL 출시 후 사전 스테이킹이 가능합니다. Clearpool v1.0 프로토콜의 메인넷 출시 전에 새로운 스테이킹 프로그램이 발표될 것입니다. CPOOL 스테이킹은 차용인에게 필수 조치가 될 것입니다. 차용인은 화이트리스트에 추가할 제안을 할 수 있는 프로토콜 영역에 액세스하기 위해 일정량의 CPOOL을 스테이킹해야 합니다.
유동성 공급자는 추가 CPOOL 보상을 획득하여 풀 이자율을 매력적인 수준으로 높입니다. Clearpool은 프로토콜 수익의 일부가 보상 풀을 영구적으로 유지하기 위해 공개 시장에서 CPOOL을 구매하는 데 사용되는 환매 프로그램을 발표할 예정입니다.
Q4. 현재 ETH 및 BSC 기반에서 작동되는 풀들의 해킹, 플래시론 등과 같은 사고들이 빈번하게 발생하였습니다. 다만, 아직 무담보 렌딩 프로토콜의 경우 이러한 사고들이 발생하지 않은 것으로 알고 있습니다. 만약 클리어풀에서 사고가 발생한다면 어떤식으로 통제를 할 것인지, 사전에 위험관리시스템은 어떻게 작동되고 있는 건지 궁금합니다.
ROB: 사용자 자산 보안은 우리 팀의 최우선 순위이며 앞으로도 그럴 것입니다. 프로토콜 설계는 취약성의 가능성을 제한하지만 계약은 출시 전에 존재하지 않는지 확인하기 위해 최고의 보안 감사 팀에 의해 철저히 테스트되고 감사됩니다. 저희는 또한 저희 커뮤니티가 코드를 테스트할 수 있도록 버그 바운티 프로그램을 도입할 예정입니다. 드문 경우에 프로토콜에는 특정 중요한 기능을 일시 중지할 수 있는 일시 중지 기능이 있어 취약점을 제한하거나 완전히 완화하는 데 사용할 수 있습니다.
또한 Clearpool은 아시아 최고의 디지털 자산 관리업체인 Hex Trust와 파트너십을 맺었습니다. Hex는 디지털 자산을 안전하게 보관하는 전문가이며 Clearpool 및 저희 사용자들에게 커스터디 및 거래 모니터링 서비스를 제공할 것입니다. Hex는 홍콩과 싱가포르에서 라이선스 및 규제를 받았기 때문에 규정 준수 정책과 관련하여 많은 전문 컨설팅을 제공해주고 있습니다.
Q5. 클리어풀의 향후 계획 및 장기적인 로드맵을 설명해주세요.
ROB: 1월에 메인넷에서 Clearpool v1을 출시하고 2022년 내내 주제 풀, 분산 신용 파생 상품 및 더 많은 새로운 혁신적인 기능들을 출시할 예정입니다.
저희는 곧 발표할 Clearpool에 첫 번째 유동성 풀을 열기 위해 이미 많은 기관의 암호화 기반 차용인을 보유하고 있습니다.
저희 팀은 이미 대출 및 차용 측면 모두에서 Clearpool의 가치 및 제안이 흥미롭다고 생각하는 다수의 비암호화폐 기관들과 연락을 취했으며, 미화 120조 달러의 전통적 자본 시장에서 유입될 수 있다는 잠재력은 말 그대로 어마어마합니다.
이것은 Sequoia, HashKey, Huobi, Arrington Capital, Sino Global 등과 같은 초기 투자자들과 함께 공유하고는 저희의 비전이기도 합니다.
Q6. Cpool은 토큰이 런칭된 이후에 좋은 가격 흐름을 보여주고 있습니다. 가격을 유지하고 우상향하기 위해서 지속적인 buyback, token burn과 같은 것을 고려하고 계시는지 알고 싶습니다.
ROB: 네, 저희는 바이백 및 소각 메커니즘을 구축하고 있습니다. 자세한 내용을 알아보려면 소셜 채널에서 곧 출시될 클리어풀 프로덕트의 심층 분석 기사를 확인해주세요.
Q7. CPOOL 토큰 보유자는 스테이킹 및 투표를 통해 더 많은 보상을 받을 수 있는 기회가 주어진다고 나와 있습니다. 그렇다면 어떤 기회를 말하는 지 궁금하네요.
ROB:장기간 스테이킹하는 CPOOL 홀더일 수록 스테이킹 및 투표에 대한 보상은 더욱 커집니다.
Q8. 강력한 커뮤니티를 가져야 토큰이 성공합니다. 이는 Gamefi의 경우를 보면 알 수 있는데요. Cpool은 강력한 커뮤니티를 가지기 위한 어떤 전략을 가지고 있나요?
ROB:저희는 커뮤니티에 매우 중점을 두고 있습니다. 클리어풀은 글로벌 커뮤니티를 구축하고 있으며 한국, 중국, 베트남, 터키, 러시아에 채널을 보유하고 있으며, 25,000명 이상의 회원을 보유한 주요 영어 채널 물론 보유하고 있습니다. 저희는 현재 다른 국가에서도 커뮤니티를 오픈하는 방안을 계획하고 있습니다. 클리어풀 커뮤니티는 프로젝트 가치 제안(value proposition)의 중심입니다. 프로젝트가 잘되면 커뮤니티도 마찬가지입니다.
Q9. Clearpool의 무담보 대출의 경우 kyc를 해야하고 이 경우의 차용자는 기관만 가능합니다. 개인적으로 이러한 방식은 기관에만 유리한 방식이고 일반적인 가상자산 사용자들에게는 불리한 방식으로 보여지는데요. clearpool을 사용하기 위해서는 무조건 kyc를 해야하나요?
ROB: 아니오 이것은 사실이 아닙니다. 차용자는 1)기관이어야 하며 2)KYC 확인 절차를 통과해야 하고 3)CPOOL 커뮤니티의 화이트리스트에 등록되어야 합니다. 그러나 대출 기관의 경우 Clearpool 허가가 필요하지 않으므로 누구나 Clearpool의 LP가 될 수 있으며 높은 APY를 얻을 수 있는 기회에 참여할 수 있습니다.
ROB: 좋은 질문에 정말 감사드립니다. 클리어풀 프로젝트 채널을 팔로우하고 계속 관심을 가져주시길 바랍니다. 앞으로 좋은 일들이 많이 있을 것입니다!
