編集者|呉朔ブロックチェーン
このポッドキャストは、AI Memecoin 投資のホットスポットと最近の ACT の急騰から始まり、defioasis、Mao Di、Chen Yiyi の 3 人のゲストが ACT およびその他の暗号通貨における投資経験と教訓を共有しました。 defioasis はポジションを開設してわずか 1 週間で 200 万人民元の利益を上げました。Mao Di はバイナンスに上場する前に利益を打ち切り、金持ちになる機会を完全に逃しました。さらに、このポッドキャストには、ACT の急騰の背後にある市場ロジック、コミュニティの人気、チップ構造の分析、Memecoin プロジェクトの可能性とリスクを評価する方法についての議論も含まれており、ゲストの個人的な長期的な展望も共有されています。 ACT の楽観主義と低価格でポジションを追加する方法、戦略、誤った判断による GOAT と ACT の「カット」経験、およびオンチェーン データ分析の観点からの Memecoin 投資に関する深い洞察。
注意してください: インタビュー対象者の見解は Wu Shuo の見解を代表するものではありません。読者は、現地の法律および規制を厳格に遵守する必要があります。投資はインタビューするゲストの個人的な行動であり、呉朔の仕事とは何の関係もありません。
ACT購入の理由と10月上旬のポジション追加の流れ
今回200万を稼いだブラザーキャット：デフィオアシスがACT事件の一部始終を紹介します。
defioasis: (以下は私が個人の Twitter に投稿したものです) この ACT の波は私にとって本当に幸運であり、一昨日の午後 6 時頃の時点ではまだ 0.021 ～ 0.022 で bitget に注文を出していました。 ACT、そしてこれは 11 月 5 日に最初の ACT を購入してから 1 週間も経っていませんでした。 AIミームの影響でACTが爆発するだろうとは思っていましたが、こんなに早くBinanceが上場し、ACTが全体の上昇を牽引するとは予想していませんでした。 (もちろんBinanceもPNUTを同時に上場していましたが、これは完全に当初の検討外でした)
自己分析と見直しを経て、なぜACTを買ったのかを全力で振り返ってみました。
1つ目はAIミームの物語の認識です。今年最も早くて最大の AI ミームの 1 つは WLD で、もう 1 つは TURBO だと思います。 TURBOはOKXに上場後、長期間300万ドル以上で推移し、市場参入には十分な時間が与えられ、最終的には流通市場で300倍近くまで上昇した。 WLD の FDV が最高だったとき、私の記憶が正しければ、時価総額で 4 位に達したこともあり、OpenAI のミームの物語として機能しました。
AI ミームのロジックはシンプルかつ奥が深いです。
サークル外の AI は反復および急速に発展しており、テクノロジーと資本が増加しています。
Meme は業界で最もホットなトラックです。最も人気のあるサークル外の物語 + 最も人気のあるサークル内トラックには大きな可能性があります AI ミームの物語は AI テクノロジーの発展とともに繰り返され、遅れている場合もあれば、前向きである場合もあります。さらに、TURBOの例から、コミュニティが決済するのにも時間が必要なため、優れたミームは市場に参入するのに十分な時間があります。これは、アルトコインの投機に関する私の長期的なロジックと一致しています。
第二に、Binance が AI Meme のリーダーである GOAT との永久契約を開始する機会があります。正直に言うと、GOATをほとんど完全に見逃していました。しかし、Binanceが10月24日にGOAT永久契約を開始したというニュースを聞いて、私は再びAI Memeに注目するようになりました。Binanceには軌道をリードする能力があり、AI Memeのロジックはシンプルで奥深いためです。
10 月の最後の 2 ～ 3 日と 11 月初旬の最初の数日間、私はウォッチリスト リストを取得し、ai16z、degenai、ACT、LUCE、BAN、Shoggoth、CB の 7 つのトークンを追加しました。全体としては主に AI ミームに基づいており、当時人気のある物語ミームがいくつか追加されています。トークンは7種類ありますが、当時の私の第一候補は実はai16zかACTかLUCEで、その後BANが追加されましたが、実はLUCEはBANに注目するのが遅れてチャンスを逃してしまいました。 。この時点で選定された企業の共通点は、ストーリーが単純明快でユニークであることだけでなく、最も重要なのは時価が2～3kwであること、あるいは修正の可能性があることである。 2～3kw。 ai16z はファンド DAO およびファンド マネージャーとして働く AI エージェントの物語であり、a16z ACT は AI エージェントのブラック ボックスを打ち破ります。ここで余談ですが、ai16z、LUCE、BANの誕生時期は元々非常に波乱万丈で、これらだけを取り上げれば当時の市場価値レベルには達していないはずです。 、しかし、彼らが生まれたのは残念です。
私は当初、価格が 0.025 ドルのときに ai16z を優先していましたが、ai16z は一時 0.01 ドルを下回り、非常に大きな変動ですぐに反発しました。また、Raydium の流動性プールは小さいです。・ ホルダー数が比較的少なく（4～5千人程度）、最終的にヘビーポジションにはより安定してホルダー数が多いACTを選択しました。
3番目のポイントは、市場価値の範囲とウォッチリストを定めた後、特定の通貨をどのように選択するかはムラド氏の講演からの洞察に基づいていなければならないということだ。
私はムラド氏のスピーチビデオを 3 ～ 4 回見ましたし、ここでムラド氏とのポッドキャストも行いました。重要だと思う点がいくつかあります。もちろん、私自身の観察と理解をいくつか加えます。2 ～ 3kw の時価総額の 70% ～ 80% の修正。
大規模な保有者ベースがあり、保有者の数は増加しています。
タイムラインには、ウィザードなど、その言葉を広める影響力のある大きな V が存在します。
特に保有者の数については、以前はよく理解しておらず、10月末にScopescanのデータ分析、つまりMemecoin 65の保有者の増加シグナルを見るまでは、かなりの嘘があると思っていました。 %、そして一部のトークンでは、この数字は 90% に達することもあります。このインジケーターのおかげで、私は最終的にai16zとACTのうち後者を選択しました。
次に、Memecoin が二次取引所に上場されているかどうかなど、いくつかのボーナス ポイントがあります。たとえば、ACT は Bitget に上場されていますが、ai16z はまだ利用できません。第二層取引所の立ち上げは、マーケットメーカー導入の大きな可能性を意味しており、ミームにとってマーケットメーカーは非常に重要です。そして、第一層取引所と第二層取引所の担当者が相互に異動するにつれて、上場ロジックも同様になります。
最後に、Memecoinにマッチする個人の投資システムを探します。私の個人的な中心的な投資哲学はアルファ、つまり主要なベータであり、購入して保持し、目標を達成したら売却し、購入の数と頻度を減らすことに楽観的です。私をよく知っている友人は、私の最大のコアポジションがORDIとPENDLE Ecoであることを知っていますが、これらは昨年後半から現在まで売却されていません。そして、私は今年の前半全体でほとんど大きな取引をしませんでした。もちろん、この期間中、私は少額のお金でミームコインをプレイし続けましたが、それはほとんどお金を稼ぐのに役立ちませんでした。この過程で、徐々に自分なりの Memecoin のプレイ方法を見つけ出しました。前期の PvP と比較して、市場価値 2 ～ 3kw 程度のトークンに重点を置きます。
もちろん、運は依然として非常に重要であり、バイナンスが突然上場されるとは予想していませんでした。実際、私は数か月間ポジションを保持する準備ができていました。しかし、私の経験の一部は参考になると思います。嵐を経験した後、市場価値は2〜3kWが最適であり、保有者の数は増え続けています。辛抱強く。興味深い事実は、Murad も PvP プレイヤーではないということです。この一連のロジックにより、GOAT などの大きな修正が発生する可能性がほとんどないコインを見逃してしまうこともありましたが、それでも私は得意なことをしなければなりません。
バイナンスが0.2〜0.25まで上昇したと発表したとき、グループの友人たちはまだそれに従うことができるかどうか尋ねていました。その時、Bitgetとチェーンの価格に10%ほどの差があることに気づき、たとえ0.3以上しか手に入らなかったとしても、心配する必要はない、と友達に大胆にも言いました。私自身もそのレンジの上昇を追いかけていましたが、利益10倍を達成しても内心かなりパニックになりましたが、まさに上昇を追うより待ち伏せするスタイルでした。数分後、私はFOMOに陥ったように感じ、市場価格で追いかけていたポジションのほとんどを失いました。振り返ってみると、今回の上昇を追うロジックと運はかなり良かったのですが、実際に下落したときに非常にパニックになり、非常に奇妙なオペレーションを引き起こしてしまいました。自分の苦手な操作をしていると気は安定しません。
チェン・イーイー：実際、私も当時、AI Memecoin のターゲットを選んでいたのですが、Long Er 氏によると、最もコアなナラティブ、コミュニティ、トランザクションの人気が高かったのは ACT でした。しかし、主に AMP の行動がコミュニティの不満を引き起こしたため、当時 ACT の世論側には確かにいくつかの問題がありました。毛沢東兄弟が非常に早くに ACT を購入し、グループ内で「買え、買え」と言い、その後切断したものの、また紛失したことを覚えています。その後、グループの猫兄さんにも「元気？」と聞いてみました。同氏は、ACTコミュニティは大きく分裂しており、主にAMPのアプローチに不満を抱いていると述べた。当時は市場がかなり分かれているように感じましたが、人気は依然として高く、FDVも高すぎず、タイミングとしてはちょうど良かったと感じました。
実際、当時市場全体の注目が AI Memecoin に集中していました。ai16z が ACT への投資に多額の資金を割り当てれば、良いスタートとなるかもしれません。私が市場に参入したのは、AMP が通貨の販売を停止するとコミュニティに発表したときでしたが、AMP は保有額や今後の取り扱いについては明らかにしていませんでした。それで、その比較的混沌とした段階で、私はその時点でポジションをオープンしました。完売後、コミュニティは比較的混乱しており、プロジェクトの在庫がなくなった後もプロジェクト関係者が開発を継続するかどうかについて誰もが議論していました。私は全プロセスを通じてゆっくりと保有株を増やしていましたが、これはデフィオアシスの戦略に少し似ています（笑）。
ACT 開発者の身売りはコミュニティの信頼の危機を引き起こし、肉を断つという経験を共有しました。
猫兄さん：僕は逆で、逆観察のサンプルになっちゃいました（笑）。 Chen Yiyi 氏は、開発者が将来どれだけ売れるか保証できないときは、代わりにその混沌とした段階で地位を築き始めたと述べました。私にとって、初めてのクリアリングを始めたのはたまたまその時でした。
最近のミームコインの流行への参加について簡単にお話したいと思います。私が初めてGOATを購入した当時の市場価格は2億元から3億元ほどでしたが、関連レポートを見て、このMemeは非常に新鮮で、さまざまな「猫」よりも優れていると感じました。 「動物園のプロジェクトの方がずっと面白いです。実際、私が Meme を選んだ方法は、チェーン上のデータを見ることではなく、アドレスなどを保持するなどの分析が容易なようです。データは私にとって参考になりますが、チェン・イーイーが「感情はやってくる」と言うように、私はより自分の感覚に基づいてMemecoinを選択します。当時GOATを見ていて、「AI＋ミーム」という組み合わせが魅力的だと思い、参加し始めました。しかし、市場に参入した後、価格が下がり始めましたが、下がるときは下がるほど購入し、その後6億7,000万まで上昇し、その後バイナンスは契約を戻しました。契約開始当日の価格は最高8億9000万に達した。
ミームの場合、10億というのは突破するのが難しいレベルではないかと思います。そこで次のMemeをどうしようかと考えていた時にACTに気づきました。実際、ACT コミュニティ全体の隆盛において、ウィザードの役割は比較的大きな役割を果たしていると思います。
その時、ACTトークンがa16zが資金提供している2つのAIプロジェクトのうちの1つであるらしいことを知りました。しばらく理解してから、ストーリーがなかなか良くて竜二らしいと感じました。当時の価格比較ではACTが0.03程度、GOATが0.07～0.08程度でした。個人的には、Long 1 が GOAT、Long 2 が ACT だと考えています。ACT の市場価値は少なくとも GOAT の 1/10 に達する必要があると考えていますが、まだそれに達していないため、始めました。ポジションを追加し続け、下落に応じてさらに買いを増やします。しかしその後、非常にとんでもないことが起こりました。つまり、開発者がコインを販売し始めたのです。コミュニティは彼と連絡を取り、コインを売却せずに保管し、将来的に売却できないか尋ねましたが、連絡することができませんでした。その後、彼は祖母の葬儀に行くつもりだった、結婚式ではなく葬式だと説明した。
これは本当にとんでもないことでしたが、開発者はそれでも後で販売することを主張しました。コミュニティは彼に販売しないよう連絡しましたが、彼は同意しませんでした。「すでに 2% を販売しました。販売を続けるかどうかは、コミュニティのパフォーマンス次第です。一部のコミュニティの人々も含めて」とまで言いました。ウィザードなどのコアメンバーは、これはばかげていると感じました。その夜、私はすべてのACTを清算し、超低価格で私の注文を受け取り始めました。そして彼らはチェーン上のデータを調べました。このプロジェクトはかなり良いと思います。
その後、私は再び ACT を買い始めてポジションを構築せずにはいられませんでした。私が最初にポジションを再開したのは10月23日ごろで、当時の時価総額は約3,000万米ドルだったと記憶しています。当時、このプロジェクトはかなり良いと思ったので、時価総額 2,000 万ドル近くのプロジェクトを購入しました。 11月8日、つまり3日前に突然、AIとMemeのブームが終わりに近づいているのではないかと感じ、VC分野に新たな潮流が来るかもしれないと感じ、資金を移動することにしました。予想外なことに、Binance は実際に ACT を実行します。ということで、早めに参加したものの、全く稼げなかったばかりか、ACTでは2度もゲームから離脱してしまいました。
ACT長期保有のロジック：低時価総額のチャンス Memecoin
猫兄弟: それから、もう一つ質問があるのですが、すでにお金を稼いでいる二人の上級上司に聞きたいのです。私の観点からすると、特に ACT が Binance に上場される前に、多くの Memecoins は最終的に消滅するでしょう。なぜあえてポジションと ACT 保有額を増やし続けるのでしょうか?
defioasis：まず私が注目しているのは、時価総額2,000～3,000万ドル程度のMemecoinです。この時価総額の範囲にあるMemecoinが保有するのに最も適していると思います。なぜなら、この範囲に長く留まることができれば、通常は比較的安全であることを意味するからです。
ブラザー・マオがAMPについて言及したように、AMPの通貨販売イベントは実際にACTに良い機会をもたらしたと思います。その時、Murad氏のビデオを見ましたが、優れたMemecoinは70%から80%の下落を複数回経験するなど、激しい変動があっても生き残ることができるという点に言及していました。では、なぜこれほど変動するのでしょうか？通常、コミュニティ内で特別なイベントが発生したためです。 ACTにとってAMPの通貨売り事件は非常にとんでもない事態ではありますが、ACTコミュニティ発展のチャンスでもあります。ウィザーズのような人々は組織化され、ソーシャル メディアで AMP に対して反撃しました。
また当時、毛兄弟はAIミームコインの軌道に終止符が打たれるかもしれないと言いましたが、私は全く逆だと思います。この視点の違いがあるからこそ、私は ACT に対して楽観的な姿勢を保っているのだと思います。
defioasis: 私の論理は、Binance が GOAT 先物を立ち上げたということです。Binance には新しい道を開く能力があると思います。そして、AI テクノロジーはサークルの外で継続的に更新され続けているため、私は暗号化分野における AI の可能性について非常に楽観的です。 Memecoin と同様に、このサークルでは基本的に Memecoin 以外に稼ぐ機会がないため市場が継続できるため、短期的には簡単に消滅することはありません。
同時に、外部資本の AI への好意、AI テクノロジーと資本への投資、さらにサークル内での Memecoin の物語、この 2 つの組み合わせが大きな発展の余地をもたらすと思います。特にBinanceがGOAT先物を開始した後、私はAI Memecoinのトラックに再び注目し、これは重要な機会であると感じました。
コミュニティ活動とチップ構造サポート ACT
Chen Yiyi: Cat Brother のアイデアのいくつかは非常に興味深いもので、研究のサンプルとして使用できます。私はいつも、Cat Brother がこのラウンドで最大のアルファであると感じていました。知っていましたか？マオ兄弟は、GOAT の市場価格が 3 億または 3 億 5,000 万のときに購入できるかどうかを私に尋ねました。その時、私は、Bybit に上場すれば、発売から数日以内に 5 億 FDV に達する可能性があると言いました。バイナンスに上場されれば、10億程度の6000万か7000万に上がるかもしれない。オッズは非常に平均的で、上昇方向にはわずか約 50% であり、下降方向には大きなリトレースメントがある可能性があります。当時、AI MEME のサブディビジョン トラックは確立されているかどうかまだ定かではなく、GOAT もショートでした。 -GOAT がリリースされてまだ数日しか経っていないことを考慮すると、可能性は低いので推奨しません、と Brother Cat に言いました。しかし、ブラザー・マオはそれでもそれを購入しました。私はブラザー・マオは本当に洞察力を持っていると思います。
兄猫：買っただけじゃなくて、落ちれば下がるほど買ったんだ。
チェン・イーイー：だから、猫兄さんには何かがあるって言うんです（笑）。実際、私の観点から見ると、AI ミームのトピックに関して、多くの友人が 2 つの一般的な方向性、1 つは AI で、もう 1 つは PayFi に注目しています。 AI 分野の AI エージェントは、今最も注目されている物語の 1 つですよね。多くのVCや大手機関がこの分野に参加しており、市場の注目は非常に高く、特にエネルギーのあるサークルがこの方向に注目しています。
物語の核は非常に重要だと思います。GOAT と ACT であるロング 1 とロング 2 がほぼ決まりました。コミュニティの雰囲気から判断すると、肯定的な議論も否定的な議論も非常に人気があり、常に何かを推進したり実行したりしている人がいます。したがって、AI ミームコインは、特に AI エージェントのような新しい概念が登場した後、そのような新しいものを喜んで宣伝するミーム分野の非常に細分化されたトラックであると思います。
また、私が注目しているのはチップ構造です。チップ構造に関しては、Solana 上のオンチェーン アドレス データだけを参照することはありません。このデータは簡単にブラッシングできるからです。多くの取引所は、オンラインになる前にプロジェクトの分散と制御レベルをチェックします。プロジェクトに高度な市場制御があり、一方的な上昇または一方的な下落がある場合、取引所は通常、プロジェクト当事者が市場を簡単に操作できないようにチップが比較的分散されることを好むため、それを受け入れません。
したがって、AMP の販売データと、その後の入場資金を含む関連アドレスの状況についても非常に懸念しています。これには確かにいくつかの憶測があることは認めますが、一般的に、AI ミームは細分化された有望なトラックであり、優先的に注目し、ターゲットを選別する価値があると思います。
もう 1 つの非常に興味深い点は、前述した CultDAO プロジェクトです。 ai16z が ACT に投資すれば、その資金をいくつかの小さなプロジェクトの推進に活用できると思います。
defioasis: はい、少し付け加えさせていただきますが、ホルダー数の増加について言及するのを忘れていました。私は、所有者の数を増やすことは無駄だと常々感じていました。なぜなら、これは偽物であり、その数を補うために大量の低純資産のアドレスを作成する可能性があるからです。しかしその後、Murad氏が述べたように、Memecoinの場合、より高い可能性を得るには、保有者数が継続的に増加する状態にある必要があることがわかりました。
実際、AI MemecoinにおけるACTのステータスを見てみると、まず保有アドレス数が比較的多いことが分かりました。 2点目は、AMP事件を経て、ACTが保有するアドレス数は依然として増加傾向にあるということです。そういう観点から見ると、これはコミュニティの活動を反映しており、コミュニティが推進し、力を発揮しているということは、保有者数の増加からも見て取れると思います。
マオ兄弟: ああ、お二人の意見は一致しているようですね、つまり、バイナンススポットに上場される前のACTは確かに「ドラゴンツー」とみなせるということですね。しかし、あの時肉を切った理由は、ここで意見の相違があったのかもしれません。当時、いくつかのオンチェーンデータも調べたところ、GOAT と ACT だけでなく、Octopus、GNON などの他のプロジェクトも成長していることがわかりました。オンチェーン アドレスの成長とコミュニティの声を見ると、ACT は「ドラゴン 2」とはみなされないかもしれないと感じています。少なくとも、同様の時価総額とアドレス数を持つ競合他社は数多くあります。
チェン・イーイー: ACT には 16z のナラティブがあることをご存知ですか?
猫兄：はい、これからは本当にそうなります。 defioasis も ai16z プロジェクトを買収したとおっしゃっていましたね。その間、ai16z を含め、確かに多くの AI ミーム プロジェクトがありました。それで、それは本当にa16zに関連していると思いますか？さて、これを「ロンエル」の理由として見ると、それほど強い理由ではないようです。この状況についてどう思いますか?
マオ兄：あの時肉を切った理由は、実はACTが必ずしもいわゆる「ロンエル」ではないと感じたからです。当時は競合他社が多かったので、ロン・エルが誰なのか今のところ分からず、あっさり諦めました。当時、GOAT が最初のドラゴンであることは比較的確実だったため、GOAT の価格が下がるのを待って購入することも考えました。今振り返ると、誰もがロンエルという印象を持つのはa16zの背景のせいかもしれません。 AI Meme の開発において a16z が果たした役割はどれくらい大きいと思いますか?
Chen Yiyi: これは、Marc が GOAT を叫んでいたためだと思います。この結合関係は非常に明確なので、GOAT と a16z の関係は比較的近いです。
猫兄：でも、ACTとは叫ばなかった。
チェン・イーイー: 確かに、彼らはそれを ACT と呼んでいませんでしたが、ACT に投資しました。
ブラザー・マオ: はい、この場合、a16z は依然としてコミュニティ全体の供給レベルで多くの議論と感情を引き起こしました。
デフィオアシス：これは総合的な要因を考慮したものです。まず、a16z が投資している AI プロジェクトは 2 ～ 3 つだけで、ACT に直接関係するプロジェクトは 2 つだけです。また、ホルダー数の増加を考えると、まず注目すべきはホルダーのサイズだと思います。 AI Memecoin トラックを例にとると、ACT の保有者の規模がベースであり、規模自体は比較的大きいです。
猫兄さん：おそらく保有者は1万人以上いると記憶しています。
defioasis: はい、ACT保有者の数は今も増え続けています。比較すると、私は Shoggoth プロジェクトなどの他の AI ミームコインに注目しましたが、その所有者ベースは明らかに ACT よりもはるかに悪いです。さらに、他の AI Meme プロジェクトは、a16z のような投資支援を受けていません。 ai16z を見てください。なぜ別の名前ではなくこの名前が付けられているのでしょうか?このトラックが a16z バックグラウンドをサポートしているというだけでも、ミームでもあります。
マオ兄弟: 別の観点から言えば、ai16z を「ロン エル」と呼んではどうでしょうか?この質問をどう理解すればよいでしょうか?
defioasis: 実際、私は Long Er の問題で苦労したことはありませんが、説明することはできます。 ai16z と ACT のうち後者を選択した理由は前に述べました。私もai16zを0.025の価格で購入しましたが、その変動は非常に激しく、0.025から0.03まで上昇し、その後0.01かそれ以下まで下落し、その後すぐに反発しました。比較すると、ACT は揮発性が低く、より安定しています。 ai16z プロジェクトのプールは小さいため、ボラティリティも大きく、これがボラティリティの原因の 1 つとなっています。
また、保有者数の観点から見ると、2,000～3,000万ドルレベルのプロジェクトでは、ai16zの保有者数は4～5千人と相対的に少ないのに対し、ACTの保有者数は2,000～3,000万ドル程度となっている。少なくとも2回は3回。これが、私が ACT にさらに重点的に投資することに決めた理由の 1 つです。
Chen Yiyi: AMP の清算後、コミュニティはホルダー数の変化の写真を投稿しました。この比較は、当時の他の人気プロジェクトと比較した ACT ホルダーの変化を示しています。これは実際にコミュニティの反応とエネルギーを反映しています。 。
猫兄：はい、私も見ました、その写真は確かに参考になります。
Chen Yiyi: AMP が排除された後、コミュニティは迅速に対応し、危機の状況をすぐに好転させました。当時、チェーン上の価格は短期間で30％以上下落しましたが、コミュニティはACTホルダーの変化する傾向をBANなどの他の人気プロジェクトと水平比較することでコミュニティの明確性をすぐに安定させ、販売を可能にしました-AMPのオフがある程度の利益に変換され、ACTの価格の下落が弱まりました。これは、コミュニティが本当に物事を行う能力と強さを持っていることを示しています。
defioasis: そうですね、これはムラド氏の見解とも一致しています。優れたミームコインは 70 ～ 80% の下落を経験した後でもまだ回復する可能性があります。 ACT は、非常に復元力の高いプログラムの好例です。
猫兄さん：全く同感です。
「ドラゴン 2」としての ACT の市場位置付けと論争
Chen Yiyi: あなたが言及した Octopus や GNON のようなプロジェクトは、実際にはコミュニティでよく聞かれる ACT や GOAT の声です。ですから、彼らこそが本当のリーダーだと思います。
猫兄さん：確かにその通りですが、「情報の繭」疑惑にも陥ってしまいますね。当時 ACT を持っていたので、それに関連するコンテンツを Twitter で検索すると、アルゴリズムによって ACT の情報がたくさんプッシュされてきました。これは情報の繭効果だと思います。他のトークンを保持し、関連するコンテンツを検索すると、アルゴリズムによってそのトークンに関する肯定的な情報がプッシュされる場合もあります。そのため、データの増加とコミュニティの結束が必ずしも成功を意味しない場合があります。反例を挙げると、ARC-20 や Atomics のようなプロジェクトのように、コミュニティの人気やアドレス数が増加したすべてのプロジェクトが良い結果をもたらすわけではありません。
チェン・イーイー: はい、表面的なデータを見ると、確かに逸脱があるかもしれません。より正確に言うと、コミュニティが実際に何をしているのかを理解するためにコミュニティに深く入り込む必要があり、プロジェクトの中核となるビルダーと緊密に連絡を取り合ったり、彼らが何をしているのかに注意を払ったりすることさえ必要です。
実際、ACT がバイナンスに上場される前は、多くの人がまだ傍観者であり、コミュニティの進歩について深く理解していませんでした。現在、ACTは20倍にも高騰しており、圏外と言えるでしょう。昨日は相場全体が上がっているのにACTは下がっていると友人に愚痴っていましたが… 猫兄：それでも肉を切ってよかったです。
チェン・イーイー：漠然とした感覚でしか判断できないこともあります。彼らが何かをしていることは知っていて、プロジェクトが改善していることを反映するオンチェーンデータを見ても、資金調達に関するコンセンサスは他の大規模なカバールプロジェクトほど強くありません。プロジェクトは、コア ビルダーを通じて、問題を解決したりリソースを引き出したりする能力を観察することで、より適切に評価できると思います。 PEPE や PEPE 2.0 と同じように、PEPE 2.0 が Space をオープンしたとき、何千人ものリスナーがいて、多くの人が pepe 2.0 ダッシュボードを作成するよう促したことを今でも覚えています。
当時、GOATの市場が追いついておらず、次のGOAT 2.0を期待している人もいるなど、新しい物語性を持ったプロジェクトが市場に求められていると感じました。この場合、a16z によって承認され、GOAT と同様の物語を持つ ACT は非常に魅力的ですが、市場価値は低くなります。コミュニティにはそれを推進している有能なメンバーのグループもあり、ai16z の潜在的な資金により、ACT は市場で良い地位を築いていると思います。
デフィオアシス: まとめると、こういうことになります。
猫兄弟：それでは、先ほどPEPE 2.0についても言及されましたね。 ACTのその後の市場動向はPEPE 2.0の流れを踏襲すると思いますか？
チェン・イーイー：バイナンスはすでにACTを立ち上げており、それが基本的にその流れにつながっており、多くの人がお金を稼いでいると思います。
ブラザーキャット: 60億から70億の市場価値が生まれる余地はあると思いますか?それとも時間がかかりますか？
チェン・イーイー: 間違いなく時間がかかり、多くの変更が発生するでしょう。短期的には、一部の主流取引所にはまだ上昇の余地があるかもしれないが、少なくとも以前のGOATの高値に達する可能性はあると思います。
デフィオアシス: はい、まずは観察しましょう。 PEPEと比較するのは少し早いかもしれないので、まずはNeiroをベンチマークするのが良いでしょう。実際、この波から見るとPEPEとネイロが代表的で、ネイロは現在時価10億しかありません。それに比べて、ACTの価格は短期的には少し高いのではないかと感じます。
ブラザー・マオ: 現在の市場価値はわずか約 5 億ですが、短期的にはすでに価格は少し高くなっています。
defioasis: はい、ポジションは 0.25 で追加されました。多少の躊躇はありました。実際、オンチェーンのデータを確認してみると、取引所とオンチェーンの価格に10%の価格差があることが分かり、15%のコストがかかっても大した問題ではないと考えていました。大丈夫でしょう。しかし、購入後、ほとんどを売却してしまいました。その時は10万U投資しましたが、ポジションが少し重すぎると感じたので、すぐにさらに7万Uを売却し、かなり気が楽になりました。
猫兄弟：私も二度目の肉を切ることを選んだ理由を共有したいと思います。 Chen Yiyi は私に ACT の開催を勧めてくれましたが、Memecoin が死から復活することは稀であることも知っており、プロジェクトの品質が良いことを示しています。しかしなぜ肉抜きを選んだのかというと、ポジションが重すぎてリスクが大きすぎるからです。
デフィオアシス: はい、太りすぎると不安になることがあります。
チェン・イーイー：その通りです。
猫兄さん：確率からすると、時価1000万～2000万のターゲットの中で、最終的に出せるのはまだ数名です。 10 プロジェクトのうち数プロジェクトが消滅する可能性があります。私も当時ソラナに数十ドル投資していましたが、これを全部失ったら損失が大きくなってしまうので、最終的には投資を減らすことにしました（笑）。このとき、我慢するのは難しいです。
デフィオアシス: これは確かに信仰の問題です。あなたが言及した情報の繭効果は、実際には、あなたが関連コンテンツを常に検索しており、アルゴリズムが関連情報を常にあなたにプッシュしているためです。なぜそれを探し続けるのですか？実際、それはあなたがプロジェクトに疑問を抱いており、いつでも進捗状況を追跡したいと考えており、命令を求める人が必要であるためです。これは、あなたの心がまだ少し不安定であることを示しています。
猫兄さん：はい、確かにちょっとフラフラしてます。
デフィオアシス: これは心の中にまだ不安があることを示しています。私の個人的な戦略は、買った後はしっかりと保有することです。 もちろん、ACTがこんなに早く10倍、さらには20倍になるとは予想していませんでした。たとえそこまで上がらなかったとしても、私は強気なので3～4ヶ月は保有したいと思います。
チェン・イーイー：反論したいと思います。実際、私はこの見解を否定しているわけではありませんが、あなたはそれほど重い立場を置いていないのではないかと言っているのです。ほら、昨日デフィオアシスが10万U値上がりしました。その後、ちょっと上げすぎた気がしたので7万で売って3万キープしました。重いポジションの後、猫兄さんがミートを切ってポジションをクリアしました。 。何が言いたいかというと、ポジションが重すぎると動作中に変形しやすくなります。
猫兄：はい、ACTは間違いなく特殊なケースです。
defioasis: 以前は利益が出ていましたが、後からポジションを追加するときにまだ躊躇しています。
Memecoin のハイリスクとターゲット選択戦略
猫兄：実は、今回お招きした目的は、ACTを宣伝することではなく、ミームコインのリスクの高さを皆さんに知っていただくことです。 ACTが20倍になったが損失が出たケースとして登場しましたが、これはMemecoinの投資リスクを示しています。特にAIミームトラックではPVPの状況は深刻で、ある秒で2倍になり、次の秒ではゼロに戻る可能性があります。この状況は非常に一般的です。では、ACTと同様の次のプロジェクトを探す場合、どのような角度からターゲットを選びますか？まずはデフィオアシスに共有してもらいましょう。
defioasis: まず第一に、私はやはり市場価値が 200 万から 3000 万ドルのプロジェクトを選択します。主な基準はいくつかあります。まず、プロジェクトが上昇し、その後 70 ～ 80% 下落したにもかかわらず存続し、一定期間 2,000 万～3,000 万の市場価値の範囲を維持している場合、この種のプロジェクトは比較的安定しています。次に、取引所の動向にも注意を払う必要があります。たとえば、私がAI Memecoinトラックに再び注目したのは、BinanceがGOAT先物を開始したのを見たからだ。バイナンスには新しい道をリードする能力があると思うので、そのオプションに焦点を当てます。
さらに、第二層取引所が同様の Memecoin プロジェクトをリストアップしている場合、これも重要なシグナルとなります。第二層取引所はプロジェクトに優れた公開プラットフォームを提供でき、第二層取引所と第一層取引所の間のリスト担当者の流れも非常に近いです。おそらく、誰かが第 2 層取引所に一定期間滞在した後、第 1 層取引所に飛び込み、第 2 層取引所で蓄積された経験が第 1 層取引所に持ち込まれるかもしれません。結局のところ、それは依然としてトラック自体の動向に依存します。現在最も人気のある分野はAI分野です。
AI は継続的な開発と反復の段階にある、日の出産業だと思います。 AI Memecoin もいくつかの開発の波を経験し、最初は OpenAI に基づく Worldcoin を中心に、その後 GPT-4 によって引き起こされた Turbo プロジェクトに至りました。これらのプロジェクトは、業界の急速な反復を反映して進化し続けています。それが私の選択肢の主なアイデアです。
Chen Yiyi: ははは、defioasis は通貨選択の経験と、AI Memecoin トラックの将来の開発についての見解を共有しました。これも素晴らしいです。しかし、猫兄さんの質問自体に戻りますが、実際、私は猫兄さんとよく冗談を言います。たとえば、街で美しい女の子を見かけた場合、私たち 3 人が彼女を美しいと思うと、誰もが一目で良い点に気づきます。 、それから彼女はそれは本当に美しいかもしれません、しかし私たち二人だけがそれを美しいと思っていて、デフィオアシスはそう思わないなら、意見の相違があるかもしれません（笑）。
実際、これは大きな問題です。プロジェクトのナラティブがリリースされたとき、みんなの最初の反応は何ですか?たとえば、BAN プロジェクトの物語は非常に優れていると思ったかもしれません。
チェン・イーイー：本題に戻りますが、個人的には、あなたが言ったように「到来を感じる」ということが非常に重要だと考えています。言い換えれば、多くのミームプロジェクトを観察することで、物語の傾向を大まかに理解することができます。実際、Meme プロジェクトは、動物園シリーズ、マスコット、アートワーク、そして AI Meme など、さまざまなトラックに分かれています。ニッチな分野で有力なプロジェクトを見つけることが最初のステップ、つまり、強い物語を持つプロジェクトを見つけることです。 2 番目のポイントは、トラフィック分散のいくつかの主要なノードを理解することです。これは非常に重要だと思います。
なぜKOLと良好な関係を築きたいのですか？オフラインのカンファレンスやソーシャル インタラクションに参加する目的は、実際には、これらの影響力のある人々とのつながりを確立することです。なぜなら、トラフィックはそれらの人々から分散されることが多いからです。さまざまなコミュニティや通貨保有者がこれらの影響力のある人物の影響を受けます。たとえば、今日、多くの人がEquation Newsに注目し、これらのトラフィック分散ノードの重要性のためにBinanceの発表を狙撃する準備をしています。 Equation がニュースをリリースしたときと同じように、ニュースがリリースされてから 2 秒以内に購入すると、数百万ドルの利益が得られます。今日、私の友人が私の隣で操作を行っています。利益が2倍になります。
したがって、これらのトラフィック分散リソースを取得するには、コミュニティや影響力のある KOL に近づく必要があります。
もちろん、デフィオアシスのように、価格のリトレースメントが見られてもプロジェクトがまだ存続している場合、第二波への介入を選択するのも良いロジックです。前提として、このプロジェクトに将来性があることを確認する必要があります。たとえ最初の人々の波が終了した後でも、新しいプレイヤーは依然としてその物語に興味を持っているでしょう。このような初期段階の新しいプロジェクトの場合、私は個人的には市場価値が 300 万 FDV 程度のプロジェクトを選択し、急騰した後に撤退します。より確実なターゲットを選択したい場合は、初期のプロジェクトすべてに注目するには時間とエネルギーが十分ではない可能性があるため、デフィオアシスと同様に、FDV 1,000 万から 2,000 万のプロジェクトを選択し、構築時に徐々に購入してください。一度に投資するのではなく、ポジションを確立します。
私は通常、高値を追いかけることを避けるようにしています。市場には常にチャンスがあり、GOAT、BAN、LUCE、ACT などのプロジェクトが常に登場しています。例えばMoondengやNEIROなどがあり、基本的には数日ごとに新しいプロジェクトが登場します。現在の市場全体は上昇傾向にありますが、市場にはこれらのプロジェクトの成長を支えるのに十分な資金が本当にあるのでしょうか?という疑問が生じます。
さらに、市場には時価総額が2,000万程度のプロジェクトなど、時価総額が小さいプロジェクトも多く存在しており、そのタイミングを通じてコミュニティはBinanceの最近の通貨上場戦略を推測することもできます。 Binance の Nerio と ACT のリストは、この評価範囲内のプロジェクトを通じて資産効果を達成する可能性があります。
defioasis: だからこそ、時価2,000万から3,000万のMemecoinには特別な可能性があると私は考えています。複数回の急激な下落を乗り越えたプロジェクトには、将来的に投機の余地がより大きくなる可能性があり、取引所は通常、チップの変更を複数回経験したそのようなプロジェクトを好みます。
Cat Brother: さて、このポッドキャストはこれで終わりです。最後に、今日共有した内容は投資アドバイスを構成するものではないことを皆さんに思い出していただきたいと思います。このポッドキャストは主に、ACTが突然大幅に増加し、20倍に達したため、純粋に個人的な経験に基づいてリラックスした共有を作成しました。特に Memecoin のようなリスクの高いトラックに参加する場合は、誰もが依然として慎重に投資する必要があります。リスナーの皆様、ご清聴ありがとうございました。
