원문: ArringtonCapital
편집자: Yuliya, PANews
2025년 2월 8일 AO 메인넷이 곧 출시될 예정이며 이는 AI 및 암호화폐 커뮤니티에 중요한 이정표입니다. AO는 에이전트 애플리케이션을 위한 고도의 병렬 컴퓨팅 레이어를 제공하는 것을 목표로 하며, 이를 뒷받침하는 영구 데이터 스토리지 네트워크인 Arweave가 핵심적인 역할을 합니다. 이 기사에서는 Arweave의 영구 스토리지 아키텍처, AO의 초병렬 컴퓨팅 모델, 그리고 두 가지가 체인에서 자율 에이전트의 향후 개발을 어떻게 촉진하는지에 대한 심층 분석을 제공합니다. 동시에 AR과 AO가 직면한 과제, 시장 역학, 참여 방법도 논의됩니다.
아르위브 개요
Arweave는 분산형 영구 데이터 저장 네트워크입니다. 사용자는 영구 데이터 저장 서비스를 받기 위해 일회성 저장 비용만 지불하면 됩니다. 지속적인 수수료 지불이 필요한 다른 스토리지 네트워크(예: Filecoin)와 달리 Arweave는 "blockweave"라는 고유한 블록 구조를 사용합니다. 각각의 새로운 블록은 이전 블록과 연결될 뿐만 아니라 이전 기록 블록과 무작위로 연결되므로 채굴자는 새로운 블록을 생성하기 위해 완전한 기록 데이터를 보유해야 하므로 데이터를 장기간 보존할 수 있습니다.
Arweave의 기본 토큰 AR은 저장 비용을 지불하고 채굴자에게 보상하는 데 사용됩니다. 사용자가 새로운 데이터를 업로드하고 수수료를 지불하면 토큰의 약 85%가 향후 채굴자 보상을 위한 기금에 예치됩니다. 이 설계는 채굴자 인센티브가 사용자 활동과 독립적임을 보장하여 데이터 영구 저장에 대한 신뢰도를 높입니다.
성장 궤적
2018년 6월 출시 이후 2021년 Arweave 사용량이 크게 증가했습니다. 아래 차트는 네트워크 출시 이후 주간 데이터 업로드를 추적합니다.
데이터 저장 용량은 2021년 9월에 정점에 이르렀고, 2023년 6월에 바닥을 쳤으며, 그 이후 꾸준히 증가해 왔습니다. 아래 차트는 매달 업로드되는 데이터 유형을 분류합니다.
시간 경과에 따른 크기별 Arweave 사용량
2021년에는 NFT의 등장으로 Arweave 데이터 스토리지 수요가 처음으로 크게 증가했습니다. 제작자들은 중앙 집중식 호스팅 서비스에 의존하기보다는 Arweave에 JPEG와 이미지를 업로드하기 시작했으며, 이는 Arweave의 사용량이 급증한 추세입니다. 영구적이고 분산된 특성으로 인해 Arweave는 NFT 아트워크 데이터 저장을 위한 이상적인 선택입니다.
2023년부터 일련의 새로운 사용 시나리오가 등장했습니다. 모든 카테고리 중에서 앱이 가장 많은 저장 공간을 차지합니다. 이는 주로 여러 트랜잭션과 데이터를 함께 패키징하여 Arweave에 게시하는 패키저 애플리케이션입니다. 여기에는 Bundlr(팀에서 이름을 Irys.xyz로 변경했으며 번들러 앱 외에 자체 데이터 링크를 시작할 예정) 및 Ardrive Turbo가 포함됩니다. 이러한 애플리케이션에 의해 패키징된 데이터에는 이전에 이미지, 비디오 또는 기타 블록체인 데이터로 분류되었을 수 있는 콘텐츠가 포함됩니다. 이러한 패키저 애플리케이션 외에도 Lens의 소셜 애플리케이션 Hey , 콘텐츠 게시 플랫폼 Mirror 및 AI 애플리케이션 시나리오 Ritual을 포함하여 Arweave의 영구 저장 기능을 활용하는 다른 프로젝트가 있습니다.
트랜잭션 수로 볼 때, Arweave는 저장된 데이터의 크기에 따라 수수료를 부과하지만, 트랜잭션 수가 늘어나는 사용 사례는 Arweave의 향후 발전 방향을 나타낼 수 있습니다.
시간 경과에 따른 Arweave 사용량(트랜잭션 수 기준)
거래량 데이터에 따르면 블록체인 생태계에서 가장 빠르게 성장하는 두 가지 사용 사례는 Redstone 과 AO 입니다.
- 레드스톤
Redstone은 암호화폐 업계에서 가장 빠르게 성장하는 오라클 네트워크 중 하나이며 모든 주요 EVM 체인에 여러 자산의 가격 데이터를 제공합니다. 네트워크의 급속한 성장은 확장된 파트너십과 제품 기능에 의해 주도됩니다.
- AO
AO는 Arweave를 기반으로 구축된 병렬 컴퓨팅 및 에이전트 메시징 레이어입니다. 아직 테스트넷 단계이지만 메인넷은 2025년 2월 온라인화될 예정이다. AO의 설계 목표는 에이전트 애플리케이션을 위한 효율적인 컴퓨팅 인프라를 제공하고 Arweave의 영구 스토리지 기능을 활용하여 체인의 자율 에이전트를 지원하는 것입니다.
아르위브에 대한 비판
Arweave의 스토리지 모델은 호평을 받고 있지만, 특히 낮은 수수료 수익 등 일부 비판에 직면해 있습니다. 다음은 다양한 블록체인의 PE 비율을 비교한 것입니다.
가격/비용 비율 측면에서 Arweave는 L1 체인에서 Avalanche보다 성능이 뛰어납니다. 비율이 낮을수록 사용자가 네트워크의 완전 희석 가치(FDV)에 비해 더 많은 비용을 지불하고 있음을 나타냅니다. 이 수치는 발생한 총 수수료를 반영하지만 채굴자 지불금이나 Arweave의 기부금 기부금은 고려하지 않습니다. Arweave는 채굴자에게 더 많은 수수료를 할당하기 때문에 단기 이익은 다른 체인보다 적게 나타날 수 있습니다.
AR 토큰 성과
2024년에는 AO 프로젝트 발표 이후 AR이 크게 성장할 것으로 예상된다. 발표 이후 Arweave 토큰 가격은 개당 10달러 미만에서 40달러 이상으로 급등했습니다. 시장은 AO가 암호화폐에 가져올 가능성과 Arweave의 예상되는 활동 성장에 큰 관심을 보였습니다.
2024년 2월부터 AR 보유자는 지갑에 AR을 보유하여 AO 토큰을 축적할 수 있습니다. 현재 새로 생성된 AO의 33%가 홀더들에게 유통되고 있으며, 이 토큰은 2025년 2월 AO 메인넷이 출시되면 전송을 위해 공개될 예정입니다.
메인넷 출시 후 AR 보유자는 생성 한도인 210만 AO 토큰에 도달할 때까지 AO 토큰 발행량의 1/3을 계속 받게 됩니다. 이러한 보상은 남은 공급량의 1.425%에 해당하는 월별 요율로 5분마다 계산됩니다. 즉, 시간이 지남에 따라 발행되는 토큰 수가 감소한다는 의미입니다.
AR 가격(USD)
전체 시장이 하락함에 따라 여름 동안 AR 가격도 하락했습니다. RENDER, TAO, NEAR 등 AI 가치 속성을 지닌 토큰과 비교하면 AR의 성능은 상대적으로 뒤떨어진다. 온체인 자금 흐름은 이러한 현상에 중요한 요소일 수 있습니다.
2024년 9월부터 시장에서는 대형 플레이어가 계속해서 대량의 AR 토큰을 판매하는 것을 관찰했습니다. 투자자의 신원에 대한 단서가 있지만 아직 확인되지 않았습니다. 지갑 주소 dRFuVE-s6-TgmykU4Zqn246AR2PIsf3HhBhZ0t5-WXE는 2021년 11월에 1,000만 개 이상의 AR 토큰을 받았습니다(총 AR 공급량은 6,600만 개 미만). 지갑에는 2023년 이전의 전송 기록이 있으며 2024년에도 여전히 500만 개의 토큰을 보유하고 있습니다(현재 가격 16달러로 약 8천만 달러 상당).
9월 6일, 지갑은 나머지 500만 개의 토큰을 두 개의 새로운 주소로 이전했습니다. 이 주소는 이후에 토큰을 거래소로 전송하여 이것이 시장 조성자 주소일 수 있음을 나타냅니다. 500만 개의 토큰 중 약 135만 개의 토큰이 거래소로 전송되기를 기다리는 마켓메이커로 추정되는 주소에 남아 있습니다.
거래소의 동일한 대상 주소로 자금을 이체하는 두 주소의 동작은 이것이 동일한 시장 조성자 작업일 가능성이 있음을 나타냅니다. 이러한 판매 압력의 물결은 전체 AR 토큰 공급량의 7%를 초과하여 순환 공급량의 큰 부분을 차지합니다. 시장 분석가들은 남은 토큰이 판매되면 AR 시장에 대한 하향 압력이 완화될 수 있다고 믿습니다.
AO 개요
AO는 모든 작업의 검증 가능성을 유지하면서 온체인 계산의 규모와 유형에 대한 전통적인 제한을 극복하는 분산형 "초병렬형" 네트워크입니다. AO의 핵심에는 독립적이고 병렬적인 프로세스를 지원하고 Arweave를 활용하여 영구 데이터 저장소를 제공하여 모든 업데이트와 상호 작용이 영구적으로 기록되도록 보장하는 메시징 계층이 있습니다.
"AO"는 "행위자 지향(Actor Oriented)"을 의미합니다. 개발자는 모듈식 프로그램(행위자)을 구축할 수 있으며, 각 행위자는 다른 행위자와 통신하기 위해 표준화된 메시지 형식을 전달하면서 자체 가상 머신(VM), 합의 메커니즘 및 지불 모델을 선택할 수 있습니다. 이 설계를 통해 클라우드 애플리케이션(예: Amazon EC2)이 AO의 분산형 네트워크에 액세스하고 분산형 스마트 계약과 협력하여 함께 목표를 달성할 수 있습니다.
AO 기능 특징
- 기존 애플리케이션
일부 AO 에이전트가 이미 사용 중입니다. 예를 들어, 한 에이전트는 여러 대출 프로토콜에 걸쳐 암호화폐 자산 수익을 지속적으로 최적화할 수 있으며, 다른 에이전트는 사용자 정의 매개변수를 기반으로 DEX에 대한 고정 투자 전략을 자동으로 실행할 수 있습니다. 이러한 에이전트는 TEE(신뢰할 수 있는 실행 환경)를 활용하여 사용자 개인 정보를 보호하고 사용자가 개인 키를 에스크로할 수 있도록 하여 추가 지침 없이 완전히 자율적으로 작동할 수 있도록 합니다.
- 자동 기상 기능
다른 Layer1과 달리 AO의 프로그램은 외부 호출 없이 자율적으로 "깨어나" 수 있습니다. 이 디자인은 완전한 자율 서비스를 지원합니다. 예를 들어, 수익 최적화 에이전트는 사용자가 잠든 동안 수동으로 트리거할 필요 없이 자산을 더 높은 수익 전략에 재할당할 수 있습니다.
AO 아키텍처
1. 프로세스:
프로세스는 AO의 단일 "액터"와 동일하며 초기 상태에서 시작하여 수신된 모든 메시지를 기록합니다. 데이터는 Arweave에 저장되어 손실되거나 검열될 수 없습니다. 실제 계산에서 데이터 기록을 분리함으로써 AO는 일반적인 블록체인보다 더 큰 작업을 처리할 수 있습니다.
2. 메시지:
메시지는 프로세스와 사용자가 상호 작용하는 방법으로, 쉽게 추적할 수 있도록 고유 ID를 사용하여 네트워크를 통해 전송됩니다. 메시지 전달이 정확해야 전달됩니다. 이는 메시지가 영구적으로 기록되도록 하는 동시에 흐름 제어에 유연성을 제공합니다.
3.스케줄러 단위:
예약 장치는 메시지에 증분 시간 슬롯 번호를 추가하고 Arweave에 업로드하여 메시지 순서의 일관된 기록을 유지합니다. 사용 사례 요구 사항에 따라 중앙 집중화되거나 분산될 수 있습니다.
4. 컴퓨팅 단위:
컴퓨팅 유닛은 프로세스의 실제 실행을 담당하고 계산할 프로세스를 자유롭게 선택할 수 있어 컴퓨팅 서비스에 대한 경쟁 시장을 형성합니다. 작업을 완료한 후 프로세스 상태 변경에 대한 서명된 증거를 반환합니다.
5. 메신저 단위:
메시지 전달 장치는 네트워크에서의 메시지 전송을 담당하며, 메시지는 스케줄링 장치에 의해 Arweave에 기록된 후 모든 작업이 완료될 때까지 컴퓨팅 장치로 전달됩니다.
AO가 직면한 과제
AO 프로젝트는 몇 가지 중요한 과제에 직면해 있습니다. 모든 네트워크는 궁극적으로 하나 또는 두 개의 업종에서 강점을 확립해야 합니다. 예를 들어 Arbitrum은 DeFi에 중점을 두고 있으며, Solana는 Meme 코인과 DePIN에, IMX는 게임에 중점을 두고 있습니다. Arweave는 항상 콘텐츠 스토리지, 블록체인 보관 및 오라클 데이터 영속성에 중점을 두었습니다. AO는 분산형 콘텐츠와 DeFi를 재정의하려고 시도하며, 특히 DeFi 분야에서 AI 에이전트의 적용을 촉진하는 데 어려움을 겪고 있습니다.
1.DeFi 채택 문제
AO는 DeFi와 AI의 통합을 촉진하기 위해 노력하고 있지만 DeFi 분야에서 AI 에이전트의 채택 속도는 느리고 획기적인 애플리케이션은 아직 나타나지 않았습니다. 가장 가까운 시도는 수익 최적화를 위해 온체인에 머신러닝 모델을 도입하는 것입니다. 그러나 이러한 모델은 일반적으로 단순하며 주로 수익 예측 및 전략 전환 비용 비교에 사용됩니다. 대조적으로, 대규모 언어 모델은 매우 비선형적이고 비결정적이며 여전히 기본 계산에 어려움을 겪습니다.
2. 비DeFi 체인의 배경
Arweave는 전통적인 의미의 DeFi 퍼블릭 체인이 아니며, 과거에 Arweave에 DEX를 구축하려는 시도는 성공하지 못했습니다. 따라서 AO는 Arweave의 기존 커뮤니티와 새로운 사용자 그룹을 유치해야 합니다. 팀이 설계한 토큰 경제는 DAI와 stETH를 연결하여 자금을 유치하는 사용자에게 보상을 제공하는 등 이러한 과제에 대한 깊은 이해를 반영합니다. 현재 AO의 TVL은 5억 7,800만 달러에 달합니다. 이들 자본의 활동을 어떻게 유지하느냐가 관건입니다.
토큰 이코노미 및 참여 방법
2025년 2월 메인넷이 출시되면 누구나 컴퓨팅 리소스를 제공하거나 자체 프로세스와 에이전트를 배포할 수 있습니다. AO 네트워크로의 토큰 전송을 지원하기 위해 크로스 체인 브리지가 열립니다. 더 많은 사람들이 고급 AI 또는 자동화된 서비스에 참여하고 개발함에 따라 AO의 분산되고 효율적인 아키텍처는 신뢰와 높은 컴퓨팅 성능 요구 사항이 있는 영역에서 새로운 가능성을 열어줄 것입니다.
에어드롭 메커니즘
- 토큰의 총 공급량 및 출시 계획: AO 토큰의 총 공급량은 2,100만 개이며, 정해진 간격으로 절반으로 출시됩니다.
- 항공 투자 자격: AR 보유자는 보유량에 비례하여 AO 에어드랍을 받게 되며, DAI와 stETH를 연결하는 사용자도 할당을 받을 수 있습니다.
- 분배 방식: 2024년 2월 27일부터 홀더와 브릿저에게 103만 개의 AO 토큰이 할당되었으며, AR 보유량은 5분마다 계산되어 분배 비율을 계산하는 데 사용됩니다.
참여방법
- AR 토큰 보유 : 새로 발행되는 AO 토큰의 1/3이 AR 보유자에게 할당됩니다.
- DAI 또는 stETH로 크로스체인 전송 : AO 토큰의 2/3가 현재 크로스체인 사용자에게 할당되어 있습니다.
- AO 메인넷 애플리케이션 사용 : 메인넷 출시 후 다양한 거래 및 대출 플랫폼이 제공됩니다.
- 컴퓨팅 자원 제공 : 누구나 허가 없이 AO의 다양한 프로세스에 컴퓨팅 파워를 기여할 수 있습니다.
*면책 조항: 저자 Arrington Capital은 Arweave의 초기 투자자이며 AR 및 AO 토큰을 보유하고 있습니다.
