仮想通貨の世界的な人気と東南アジアにおける仮想通貨ユーザーの急速な増加に伴い、この地域におけるオンチェーンの資金の流れはますます頻繁かつ複雑になっています。東南アジアのチェーン上の資金の流れの特徴、潜在的な金融リスク、違法産業とのつながりをより深く理解するために、Beosinは2020年から現在までにサンプリングされた10,000のブロックチェーンアドレスサンプル（東南アジアの個人ウォレットなど）に基づいています。 /東南アジアの取引所ユーザーなど), この詳細な分析が実行されました。さまざまなタイプのリスクのある資本フローパスを追跡し、ラベルを付けることにより、暗号資産の流通パターンに含まれるリスクの程度が予想よりも大きいことがわかりました。このレポートは、東南アジアにおける仮想通貨使用のリスクを明らかにするだけでなく、この現象の背後にある理由をマクロレベルで調査し、関連する推奨事項も示しています。
東南アジアの仮想通貨市場の概要
東南アジアにおける仮想通貨の受け入れと人気は近年大幅に増加しています。
東南アジアは新興市場として、経済構造、政策環境、ユーザー行動の点で独特の特徴を持っており、以下の側面が特に顕著です。
1. ユーザーの急速な増加: 東南アジアは若者の割合が高く、モバイル インターネットの人気と相まって、この地域の暗号化ユーザーの数が急速に増加しています。この地域には数千万人の暗号通貨ユーザーがいると推定されています。
2. 国境を越えた決済に対する強い需要：東南アジアには膨大な数の国境を越えた労働者がおり、仮想通貨は彼らに国境を越えた支払いの便利な手段を提供するため、広く使用されています。
3. 異なる規制環境: 東南アジア諸国の仮想通貨に対する規制政策は均一ではありません。一部の国では仮想通貨の合法化を支持していますが、ほとんどの地域ではまだ明確な規制枠組みが形成されておらず、その結果、資本の流れに一定のコンプライアンスリスクが生じています。
サンプル分析と主な発見
図: 資金フロー図
グラフ: Web3 ウォレットへのアドレス配布
1. 資金の自由な流通
今回分析した1万件のブロックチェーンアドレスのうち、約45.23％の資金が分散型ウォレットを通じてパブリックチェーン上を自由に流通しており、高い流動性と分散性の特性を示している。自由に流れる資金の総額は14億8,400万米ドルに上り、東南アジアのユーザーの間で分散型取引手法が主流になっていることを示しています。
2. ブラック＆グレー産業とのつながり
これらのアドレスのうち、1 億 1,000 万米ドルを超える資金が黒人および灰色産業に関連するアドレスに直接流入し、12% 以上を占めました。残りのアドレスの資本の流れをさらに追跡した結果、二次取引または複数の取引を通じて、一部のアドレスが黒人および灰色産業に間接的に接続されていることが判明しました。これにより、黒人および灰色産業に関連する危険なアドレスの割合が 16.82 に増加しました。 %。これは、東南アジアの数千万人の仮想通貨ユーザーの中には、間接的または直接的に黒人業界との金融取引のリスクにさらされているユーザーが何百万人もいる可能性があることを意味します。
チャート: ブラックマーケットとグレーマーケットへのリンク
ブラック産業とグレー産業の資本の流れとリスク分析
1. 黒と灰色の工業用住所の典型
Beosin は、ブラック アンド グレー産業に密接に関連するアドレスを、リスク ラベルによって 3 つの主要カテゴリと 44 のサブカテゴリに分類しています。関連する高リスク カテゴリには主に次のようなものがあります。
●コインミキシングサービス：主に資金の流れを匿名化するために使用
●地下銀行：国境を越えた違法資金送金やマネーロンダリングに利用
●詐欺プラットフォーム：偽りの投資、ネズミ講、外国商品の販売、豚の販売など。
これらの高リスクの住所タイプには、240 を超える特定の黒人および灰色の業界団体が関与しています。
2. 高リスクの資本の流れ
調査結果は、特定のカテゴリの財務フローが特に重要であることを示しています。
●1,000万ドル以上の資金が地下銀行の該当アドレスに直接流入し、累計取引件数は数千件に達した。
●約1,100万米ドルの資金が明らかにオンラインギャンブルプラットフォームに流れた。
●2,200万米ドル以上の資金が詐欺プラットフォームに導入された。
このような資本の流れは、ブラック・アンド・グレー業界の活動の複雑さと隠蔽を明らかにしており、特に暗号通貨の匿名性と国境を越えた特性により、犯罪者は違法な資金移動やマネーロンダリング活動を頻繁に実行することができます。
チャート: 闇市場への資金の流れ
認可されたプラットフォームへの資金流入
1. 認可されたプラットフォームへの資本流入の割合
ブラック・アンド・グレー産業に直接関係する資金の約53.49％が制裁対象プラットフォームに流入し、関連取引件数は地下銀行の2倍に達し、その総額は5,500万米ドルを超えており、制裁対象プラットフォームが依然として存在していることを示している。高リスク資金の主な流入。
2. ケーススタディ: トルネード キャッシュ
一般的に使用されている通貨混合ツールとして、Tornado Cash はこの調査で 5,400 万ドル以上の資金を受け取り、すべての認可されたプラットフォームへの流入の 97.84% を占めました。しかし、米財務省が2022年8月にトルネード・キャッシュを制裁対象リストに加えて以来、同社の取引高は大幅に減少しており、資本流入に対する制裁の効果的な抑制効果が示されている。
グラフ：Tornado Cashに流入する資金の傾向と割合
マクロリスク分析と議論の原因
1. 暗号通貨の匿名性と高い流動性: 暗号通貨の匿名性により、違法資金がチェーン上を流れるときに追跡することが困難になります。たとえ危険なアドレスをマークする技術的手段があったとしても、通貨の混合などの技術的手段によって資金の流れが隠蔽される可能性があり、そのためマネーロンダリング活動が容易になります。
2. 東南アジアにおける規制制度の欠如：東南アジア諸国における仮想通貨の規制措置はまだ完全ではなく、国境を越えた資金の流れのリスク増大につながっています。一部の地域では依然として仮想通貨に対して様子見の姿勢があり、積極的な規制措置を講じていないため、黒人産業や灰色産業に資本移動の余地が与えられている。
3. 社会経済環境：東南アジアの一部の国では経済発展レベルが低く、貧富の差が大きいため、多くの詐欺師やオンラインギャンブラーがこの場所を拠点として利用しており、主に外国人が参加しています。 。
4. 技術的な監督の難しさ：暗号通貨取引所、ウォレットサービスプロバイダー、分散型プラットフォームは、技術的およびアーキテクチャ上の制限により、取引の背後にあるリスクを効果的に監視および調査することが難しいことがよくあります。特に分散型プラットフォームはトランザクションデータを直接制御できず、悪意のある行為やマネーロンダリングなどのリスクを迅速に特定できません。一部の集中型プラットフォームはKYCやAML対策を通じて監視を強化しようとしていますが、クロスチェーン取引や匿名性技術は依然として資金の流れの追跡を複雑にし、セキュリティリスクを高めています。
結論と推奨事項
東南アジアのオンチェーン金融フローの分析では、この地域での暗号通貨の使用には高いセキュリティリスクがあることが示されています。チェーン上の違法な資本の流れのリスクを効果的に軽減するために、Beosin は次の措置を講じることをお勧めします。
1. 規制メカニズムの強化：さまざまな国の政府は、包括的な仮想通貨規制政策を策定および実施し、国境を越えた協力を通じてチェーン上の違法金融活動と闘い、さまざまな国情に基づいた明確な仮想通貨規制枠組みを導入する必要があります。
2. ユーザーのリスク識別能力の向上: 一般ユーザーに対する詐欺防止教育を強化し、チェーン上のリスクを理解させ、ブラックおよびグレー業界のファンドを識別して防止する能力を強化します。
3. 技術革新の促進：オンチェーン追跡およびマネーロンダリング防止技術を積極的に開発および適用し、ビッグデータ分析、人工知能およびその他の技術的手段を通じて高リスクの資本の流れを正確に特定して対処します。
4.多者協力メカニズムの確立：東南アジアの仮想通貨取引所、ウォレットサービスプロバイダー、関連機関が協力して情報共有と共同リスク防止を強化し、オンチェーンセキュリティを向上させることを奨励します。
東南アジアは、仮想通貨発展の可能性が最も大きい地域の一つですが、今後も資本移動リスクという課題に直面するでしょう。 Beosin は今後もリソースとテクノロジーへの投資を継続し、あらゆる分野と協力し、安全で透明性があり、コンプライアンスを遵守した暗号通貨エコシステムの構築に努めていきます。監督を強化し、ユーザーのセキュリティ意識を高め、技術革新を促進することで、チェーン上の違法な資本の流れを徐々に減らし、東南アジアのデジタル経済の健全な発展を促進することが期待されています。
