제공: Paradigm 정책팀

편집자: TechFlow

우리는 다양한 기관, 직책, 지역에 걸쳐 300명의 전통 금융(TradFi) 실무자를 대상으로 설문 조사를 실시했습니다. 그 결과는 거의 만장일치로 나타났습니다. 현재의 금융 시스템은 비효율적으로 운영되어 경제 성장을 방해하고 자원을 낭비합니다. 문제는 시급하고, 조치에 드는 비용은 더 높습니다. 많은 사람이 분산형 금융(DeFi)을 중복을 줄이고 실제 가치를 창출하는 방법으로 보고 있습니다. 저희 조사 보고서는 DeFi가 단순한 대안적 옵션이 아니라 기존 금융의 미래 발전 방향이며, 이 모든 것은 발전을 지원하는 정책부터 시작해야 한다는 점을 분명히 지적하고 있습니다.

전체 보고서는 여기서 볼 수 있습니다.

조사 결과 1: 기존 금융 회사 3분의 2 이상이 DeFi에 주목하고 있다

기존 금융에서 사용하는 기술 인프라와 시스템은 노동 집약적이며, 많은 수작업이 필요합니다. 그 결과, 많은 TradFi 회사가 최첨단 기술을 탐색하기 시작했으며, 기술을 통해 비용을 절감하고, 위험 관리를 개선하고, 운영 효율성을 높일 수 있는 방법을 적극적으로 모색하고 있습니다. 암호화는 점점 더 그들의 전략에 통합되고 있습니다.

  • TradFi는 DeFi를 운영 효율성 문제를 해결하는 핵심으로 봅니다.

  • 약 90%의 회사가 퍼블릭 블록체인을 활용하는 방법에 투자하거나 연구하고 있습니다.

기존 금융권은 DeFi 기반 인프라로 전환하면 엄청난 이점을 얻을 수 있다는 사실을 잘 알고 있기 때문에 적극적으로 자체 혁신을 수용하고 있습니다.

발견 2: DeFi는 기존 금융 핵심 사업의 중요한 부분이 될 것입니다.

데이터에 따르면 TradFi는 DeFi가 궁극적으로 자사 핵심 제품과 사업 부문에서 중요한 역할을 할 것이라고 믿고 있습니다. 이러한 관점은 DeFi가 금융 시스템을 개선할 수 있다는 믿음에서 비롯되었습니다.

처음에는 회의적이었지만 오늘날에는 수용되기 시작했으며, TradFi는 DeFi가 더 이상 암호화폐 분야에 국한되지 않는다고 믿고 있으며, 이를 불가피한 추세이자 엄청난 기회로 보고 있습니다.

발견 3: 기존 금융권은 개인 블록체인을 공개 허가 없는 블록체인의 대안으로 보는 것을 거부합니다.

작년에 우리는 중앙은행이 독점적인 블록체인에서 벗어나 대신 오픈소스 소프트웨어와 퍼블릭 네트워크에 집중하고 있다는 것을 보여주는 연구 결과를 발표했습니다. 이 조사는 TradFi 커뮤니티의 대다수가 스마트 계약 및 자산 토큰화와 같은 기술 도입을 위해서는 허가가 필요 없는 퍼블릭 블록체인이 필수적이라고 믿고 있음을 보여줍니다.

따라서 이러한 시스템을 보호하고 개방형 공공 인프라를 개발하고 유지 관리하도록 강력한 인센티브를 제공하는 것이 중요합니다.

발견 4: 스테이블코인, 자산 토큰화 및 분산 거래소(DEX)가 TradFi의 초점입니다.

스테이블코인, 자산 토큰화, 분산형 거래소는 현재 TradFi가 가장 관심을 두고 있는 분야입니다. 이는 이러한 분야에서 온체인 거래량이 증가하는 추세와 일치합니다.

이 세 가지 "기둥"은 시장 개발을 가속화하는 데 필요합니다. 이는 다음을 제공하기 때문입니다. (1) 결제 자산; (2) 자산을 표현하는 보편적인 방법 (3) 체인상 금융 거래를 위한 구성 가능한 프로토콜.

앞으로도 이러한 분야의 성장은 계속 증가할 것으로 예상됩니다.

발견 5: 규제 환경은 단기적으로 DeFi의 경제적 효율성에 가장 큰 장애물이며, 정책 입안자들은 변화를 가속화할 수 있는 세대적 기회에 직면해 있습니다.

기존 금융(TradFi)은 분산형 금융(DeFi)의 발전이 불가피하며, 기존의 많은 금융 시스템에 비해 상당한 개선이 필요하다는 것을 인식했습니다. 이 점에 있어서 기존 금융과 암호화폐 산업은 대체로 의견이 일치합니다. 암호화폐 산업은 DeFi의 개방형 시스템을 보호하고 이 혁신이 완전히 성숙되기 전에 억제되지 않도록 열심히 노력해 왔습니다. 그러나 기존 금융권이 암호화폐 기술을 온전히 수용하는 데 방해가 되는 가장 큰 장애물은 인프라 부족이나 실용성 부족이 아니라 많은 은행과 시장 규제 기관이 부과하는 제한입니다. 이들 규제 기관은 기존 금융 회사, 은행, 거래소, 펀드가 DeFi 분야에 진출하는 것을 막았고, 이로 인해 통합 속도가 느려졌습니다.

이제 조심조심 기다리는 시대는 끝났습니다. "DeFi Summer" 이후 4년이 지났고, 우리는 일련의 글로벌 시장 사건과 암호화폐 시장 혼란을 경험했으며, 이는 DeFi의 반취약성을 입증했습니다. 이제 규제 기관이 기존 금융과 DeFi 간의 문을 열어 기존 금융 기관이 이 혁신적인 기술의 가능성을 받아들일 수 있도록 해야 할 때입니다.