撰文：David Lighton、Steve Derezinski
翻譯：Perry Wang
編譯標題：《三分鐘了解去中心化預言機Lithium 的DMI 機制及其定價流程》
編譯來源：鏈聞
Lithium 是第一個借助集體智慧為非上市、非流動資產提供準確和及時定價的預言機。旨在為DeFi 與傳統金融之間架起一座橋樑，使全球投資者可以觸達更廣闊的投資市場。 Lithium 希望讓頂級投資者、機構顧問，以及在社交媒體上「呼風喚雨」的散戶投資人都能夠有意願使用其提供的產品，並打造一個「共存」的社區。
然而，如果沒有可靠的定價預言機，這一願景無法實現，市場仍然無法看到如何有效地為現實世界中的非流動性資產定價。 Lithium 正是資本市場和去中心化金融（DeFi）之間缺失的一環。 Lithium 預言機建立在DMI 機制之上，在該機制中，自願參與者被要求回答主觀的多項選擇題，以幫助智慧追求者（wisdom seeker）找到顯性真理。最終生成的答案幫助非流動性資產得到價格發現。
過去的幾周里，團隊收到了很多關於DMI 機制以及它是如何工作的問題，並被詢問為何對其性能充滿信心。本文將通過運行團隊測試的實際場景來回答其中一些重要問題——實際提出定價問題，並使用DMI 獲得答案。
2021 年4 月14 日——這被稱之為行業的分水嶺時刻，美國最大的加密平台Coinbase 準備在納斯達克首次公開發行（IPO）。鑑於圍繞該股票的投機興趣濃烈，Coinbase 開盤交易價格為每股381 美元，比納斯達克週二設定的每股250 美元參考價格上漲了52%。該股當天交易低點為310 美元，一度攀升至429 美元，這再次表明，對公開交易的股票而言，早期參考點是多麼有價值。幸運的是，在IPO 前幾週，Lithium 成功預測了其IPO 的價格。
定價流程中的所有步驟如下：
- 提出定價問題
- 收集答案
- 處理答案（執行）
- 公佈答案
- 對提供優選答案者給予獎勵
提出定價問題
智慧追求者（Wisdom Seeker）想知道Coinbase 的IPO 定價。他們向Lithium Finance提出這個問題，並在IPO 之前以$LITH 代幣提供懸賞（質押）。提問者常問到的問題除了「Coinbase IPO 首日交易價格會是多少？」之外，還會包括一系列其他定價問題，一些是針對傳統加密貨幣的，比如比特幣，另一些是針對傳統華爾街股票的預測，比如標準普爾500 指數。
收集答案
智慧節點（Wisdom Node） 是非上市公司最新定價的專家——他們可以是經紀人、分析師、投資者，或任何對非上市市場活動比較熟悉的人士。智慧節點從上一環節接收到一組問題，對多項選擇題給出自己的答案，並對自己的答案提供質押，表明自己對結果的信心。 Lithium 協議會篩選丟棄掉不完整的答案。該協議根據實際問題的相關結果，對這些智慧節點提供的答案進行排序。另外還引進了聲譽作為補充激勵手段，激勵智慧節點長期追求正確性。最初，個人的聲譽可能很低甚至為零，但隨著表現的提升，他們會獲得更高的獎勵。智慧節點給出的答案越接近最終的基本事實，獲得的獎勵就越高。此外，個人對結果的信心越高（具體體現為質押更多代幣），他們賺得就越多，從而形成強勁的反饋循環，鼓勵積極、誠實的行為，並進一步加強協議。
處理答案(執行)
一旦實際結果揭曉，或問題到達時限，回答過程就會停止，所有答案會被匯總，並採用DMI 機制計算解決方案。答案被收錄進兩個矩陣中，並在矩陣內和矩陣之間隨機打亂。
通過將答案排列成矩陣，併計算這些矩陣中行列式的乘積，誠實共識將在行列式之間相互增強，並創建一個答案向量和相應的支付向量。這一矩陣允許將強相關的答案組合在一起，隨機答案則將被稀釋，而不被歸入響應中。支付向量為每個節點提供適當的獎勵。
關於矩陣計算具體細節
參見圖1， A11、A22、A33 中的答案表現非常優異，將獲得最大比例的獎勵，答主的整體聲譽也會大幅提高。惡意答案將被放在遠離中軸的地方，主要是A31 和A13 格子中，答主質押的資產將被削減，其聲譽也會嚴重受損。表現介於兩者之間的答主將在整體獎勵池中獲得較小比例的資產，且其聲譽不會改變（例如A32 或A12）。 Lithium 協議對具體答案的百分比統計權重，然後計算實際價值。
答案公佈
一旦匯總了所有數據，就會發布相關非流動資產的最終價格預測。數據的時間價值正是信息的價值所在。數據提供得越晚，對智慧追求者的價值就越小，甚至在一個時間點之後，數據價值會變成負值，因此定價信息將首先發布給那些懸賞最高的人，然後逐漸擴散至每個賞金級別。一段時間後，預測價格就會被公開。 （一般來說，定價信息在一周後就幾乎沒有可供出售的價值，甚至這一間隔時間通常更短）。然後智慧節點就可以領取獎勵，其聲譽隨之。此外為了確保事後審計以確認正確性，數據的順序和路徑會被公開。不過對於每個時間段（epoch，指從問題被提出到定價信息最終披露的這段時間），特定身份將被分散排列，以防止有惡意行為者匯總聲譽信息進行誤導。為確保該機制的有效運行，智慧追求者只能看到智慧節點的整體表現，而無法訪問具體到個人的數據。
對提供優選答案者給予獎勵
一旦真相被揭示（例如IPO 的定價），獎勵就會支付給答案最接近的答主，並且智慧節點（專家/ 預言機）的聲譽也會隨之更新。獎勵可通過DApp 領取，同時會員可以取出對自己的答案質押的Lithium 代幣，誠實回答問題的人將獲得獎勵。大部分給出答案的人將瓜分少量獎勵，一小部分人將失去聲譽並失去自己的質押資金。只有主動提供不良信息的惡意人士才會受到聲譽和資產權益的影響，並將從網絡中被刪除。
成員可以持有Lithium 代幣並成為協議的部分所有者，這樣做還可以獲得很高的聲譽。會員可以在平台上賺取大量利潤，因為聲譽乘以質押資產價值，就等於個人可以從平台上取得的價值。 Lithium 是一種通縮型貨幣，因此早期玩家通過持有$LITH 代幣可以獲得很多收益
Lithium 如何處理不誠實參與者
DMI 機制意識到人們會嘗試操縱結果，並考慮進攻擊向量。 Lithium 協議得出價格預測時，並非將智慧節點提供的每個答案都計入運算中。該協議具有三個強大的防禦層，可抵禦想要破壞協議的不良玩家和不當行為。一旦發現共識答案或基本事實揭曉，不僅惡意行為者的聲譽將被削減，其質押的資產也將被罰沒。如果發現多名惡意行為者勾結，由於其質押的資金數量不是小數目，加上不會造成直接影響（因為是隨機向下選擇），意味著所有這些資金都將被罰沒，並且最終答案不會受到影響。未來團隊將在生態系統中添加更多層級防範不當行為的保護措施。
結果
鑑於Coinbase 是加密貨幣世界的首次IPO ，相關的濃厚炒作氛圍導致一些人推測其市值會高達2000 億美元。雖然業界一致認為Coinbase IPO 是看漲，但Lithium 的價格發現過程，為Coinbase 講述了一個理性的故事——其總市值約為900 億美元。儘管這個數字在當時看起來可能令人震驚，但足以讓全球都感受到了加密的力量，果然，Coinbase 以990 億美元的市值開盤。
未來發展計劃
憑藉Lithium Finance 及其DMI 機制，智慧追求者可以藉助去中心化的誠實獎勵協議，了解任何資產的價格，所有的一切都在鏈上實現。預測IPO 價格只是一個開始—— Lithium 還可以為房地產、藝術品、古董、非上市股票等定價。數百萬人可以從對非流動性資產的有效價格發現中獲取收益。
原文鏈接：https://medium.com/lithiumfinance/introducing-lithium-finances-determinant-based-mutual-information-dmi-mechanism-158be05dafce
